El nuevo plazo fijo electrónico no empezará a funcionar en la fecha prevista por el desinterés de los bancos

El Banco Central autorizó su puesta en marcha a partir del 30 de abril. Pero por el momento, ningún banco optará por ofrecerlo: aunque su implementación tecnológica está lista, hay dudas sobre su componente impositivo y su demanda en el público

Guardar

En medio de un marcado desinterés de los bancos por la nueva herramienta, el plazo fijo electrónico (transferible y divisible) no llegará a ver la luz el próximo 30 de abril tal como prevé la normativa del Banco Central. Si bien el BCRA flexibilizó su instrumentación y volvió optativo para los bancos ofrecerlo al público, dos razones debilitan su llegada al mercado: hay muchas dudas sobre el impacto impositivo de sus ambiciosas funcionalidades y, por otra parte, las entidades no esperan que ni las personas físicas ni las empresas lo demanden con intensidad, al menos por el momento.

Una recorrida de consultas de Infobae por los principales bancos del sistema, tanto públicos como privados, arrojó una respuesta casi unánime: los bancos cumplirán la normativa del Central que los obliga a aceptar un CEDIP (certificado electrónico para depósitos e inversiones a plazo) de un cliente y gestionar su cobro y depósito pero, al mismo tiempo, ningún banco del sistema planea, por ahora, ofrecer su emisión.

Si se cumple ese escenario, se llegará a la paradoja que todos los bancos estarán en condiciones técnicas de recibir un plazo fijo electrónico pero eso no será posible porque ninguna entidad tomó la decisión comercial de emitirlo. Ni siquiera en el Banco Nación planean ofrecerlo al público, al menos en el corto plazo.

El principal escollo que los bancos ven en el CEDIP pasa por la necesidad de alguna resolución de la AFIP para determinar su tratamiento impositivo: ¿es un instrumento de inversión o un medio de pago?

Hasta que algún banco no decida emitir el primer CEDIP, desde luego, no podrá saber si su aceptación funciona. Pero la implementación, en términos tecnológicos, no parece ser un problema. Hubo un pedido al BCRA de atrasar desde el 30 de abril hasta el 13 de mayo porque, según explican en los bancos, no es conveniente lanzar un producto nuevo en el comienzo del mes, en que el sistema está más cargado de operaciones.

Está previsto que el CEDIP funciones con una red tecnológica similar a la del cheque electrónico, cuyo uso sigue creciendo. En Coelsa, la empresa a cargo de la compensación electrónica tanto del e-cheq como del nuevo plazo fijo electrónico, aseguran que casi todos los bancos ya cumplieron con la homologación necesaria para que el CEDIP funcione sin problemas. Cuando algún banco decida emitirlos, el sistema estará listo para procesarlos.

Qué es el CEDIP y cómo funciona

El plazo fijo electrónico o CEDIP fue creado por una norma de enero de 2023 en la gestión anterior, con fecha de lanzamiento para julio del año pasado, que luego fue pospuesta. El BCRA había dispuesto que los bancos tengan la obligación de ofrecerlo: de esa forma, cada vez que un cliente hacía un plazo fijo en su homebanking o su app móvil, podía transformarlo en un CEDIP.

Ese nuevo instrumento traía funcionalidades que podían convertir un instrumento de inversión, como es un plazo fijo, en un medio de pago e incluso de financiación. El CEDIP es un plazo fijo que puede transferirse para cancelar obligaciones, comerciales o entre particulares, e incluso negociarse en el mercado de valores. También puede fraccionarse, lo que permitiría usar un monto menor al total para hacer un pago y conservar el resto en las condiciones originales. Y, a la manera de un cheque, puede a su vencimiento cobrarse en ventanilla, endosarse o bien depositarse en cualquier cuenta.

La actual gestión del BCRA a cargo de Santiago Bausili decidió no volver a aplicar prórrogas y fijar la puesta en marcha definitiva para el 30 de abril. Pero a la vez quitó la obligatoriedad para los bancos y volvió optativa la emisión; únicamente es obligatorio aceptarlos. Y los bancos no se ven atraídos por el instrumento.

En las entidades explican que hoy, el plazo fijo ya es transferible. A su vencimiento, cualquier certificado de un depósito a plazo puede ser depositado en una cuenta diferente a la de su dueño. Pero nadie utiliza esa función.

También hay un bache en cuanto al rendimiento. Un plazo fijo por el mismo monto puede rendir tasas diferentes si se trata de una persona física o jurídica. ¿Qué pasa si un particular le transfiere una parte o todo su plazo fijo a una empresa, o viceversa? ¿Qué tasa de interés se aplica?

Pero el principal escollo pasa por la necesidad de alguna resolución de la AFIP que nunca llegó para determinar el tratamiento impositivo del nuevo instrumento a lo largo de todas sus funcionalidades. En concreto: no está claro si el CEDIP va a pagar el impuesto al cheque, como cualquier medio de pago, o va a estar eximido de hacerlo, como corresponde a un instrumento de inversión. Lo mismo podría extenderse a otros tributos.

Guardar

Últimas Noticias

Acuerdo de libre comercio con EEUU: qué impacto tendría sobre la economía argentina y el vínculo con el Mercosur

El acceso a nuevos mercados y la llegada de inversiones extranjeras son el objetivo primordial pero algunos sectores enfrentarían fuertes costo. Los riesgos y las posibilidades reales de una negociación bilateral
Acuerdo de libre comercio con EEUU: qué impacto tendría sobre la economía argentina y el vínculo con el Mercosur

El riesgo país cayó a 800 puntos básicos su menor valor en más de cinco años

Los activos argentinos se afirmaron en nuevos máximos del año. El S&P Merval ganó 1,5%. El BCRA compró USD 245 millones en el mercado y superó los USD 20.000 millones absorbidos en once meses de gobierno de Milei. El dólar libre subió a $1.140
El riesgo país cayó a 800 puntos básicos su menor valor en más de cinco años

Constructores anticipan cómo impactarán en el desarrollo de viviendas las nuevas medidas del Gobierno sobre las hipotecas

Desarrolladores privados analizaron junto a la Secretaría de Vivienda los puntos clave de la nueva normativa, que promete impulsar la construcción de miles de viviendas y la compra de terrenos
Constructores anticipan cómo impactarán en el desarrollo de viviendas las nuevas medidas del Gobierno sobre las hipotecas

El BCRA compró USD 245 millones en el mercado, el monto más alto de los últimos seis meses

La entidad monetaria incrementó el saldo comprador de noviembre a USD 804 millones. Las reservas volvieron a superar los USD 30.000 millones
El BCRA compró USD 245 millones en el mercado, el monto más alto de los últimos seis meses

Jubilaciones: la Anses comenzó a ajustar los haberes de sentencias judiciales firmes, pero sin pagar retroactivo

El organismo previsional lo había anticipado a mediados de año, pero recién este mes comenzó a hacerse efectivo. Qué pasará con los montos que se le seguirán adeudando a los pasivos por los meses u años mal liquidados
Jubilaciones: la Anses comenzó a ajustar los haberes de sentencias judiciales firmes, pero sin pagar retroactivo