Con el inicio del mes de diciembre se reabre el cupo de USD 200 mensuales en compras de divisas para atesoramiento que permite la normativa cambiaria a las personas físicas que estén libres de una nutrida cantidad de restricciones. Los pequeños ahorristas que recurren al dólar ahorro se encuentran ahora con un tipo de cambio que durante noviembre avanzó apenas 3%, luego de que el Gobierno habilitó una gradual alza del billete en el mercado mayorista, una tendencia que parece extenderse hasta el recambio presidencial el domingo 10. Con el cambio de Gobierno en puerta y la firma intención del presidente electo Javier Milei de salir del actual esquema de controles de cambio, esta puede ser la última ocasión para comprar el cupo mensual. Aunque no a un precio muy tentador.
La primera sesión operativa de diciembre se distinguió otra vez por el escaso monto negociado en la plaza mayorista, con negocios por USD 187,8 millones en el segmento de contado (spot). El Banco Central aportó la mayor parte del volumen, unos USD 107 millones o 57% del total, para equilibrar al mercado.
La cotización del dólar “blue” retoma el firme ascenso pasadas las 14, para ser ofrecida a $955 para la venta, con una ganancia de 50 pesos o un 5,5% en el primer día de diciembre.
La divisa informal ajusta el alza de este viernes a 30 pesos o un 3,3 por ciento. También operan en alza las paridades bursátiles, con un 3 por ciento. En ese marco, el dólar contado con liquidación” es pactado a $870 y el dólar MEP, a 875 pesos.
Las reservas internacionales brutas del Banco Central finalizaron este jueves en USD 21.508 millones, según datos preliminares, con una baja en el día de 94 millones de dólares. De esta forma, estos activos concluyeron el mes de noviembre con una baja de USD 353 millones, a pesar de compras netas por USD 394 millones efectuadas por la autoridad monetaria en la plaza mayorista.
La cotización “blue” del dólar arranca el último mes del año con una fuerte suba de 35 pesos o un 3,9% en el día. Hay que señalar que el dólar libre viene de ceder 15 pesos o un 1,6% a lo largo de noviembre pese a la elevada inflación de dos dígitos.
El dólar mayorista registra las primeras operaciones en $361,05 por unidad, unos 55 centavos arriba del cierre anterior. En 2023 el tipo de cambio oficial avanza un 103,8% desde los $177,16 del cierre de 2022.
La Comisión Nacional de Valores (CNV) dispuso este jueves 30 de noviembre una serie de normativas por las cuales los clientes en el exterior deberán transferir las divisas a una cuenta de un beneficiario final y no a la de un broker. A la vez, el organismo fijó en 100 millones de pesos diarios el monto máximo autorizado para los agentes locales con “contado con Liquidación” y acciones -Cedear o ADR-.
Una preocupación central del Gobierno encabezado por el Presidente electo Javier Milei pasará por saber la cantidad de dólares que pueda sumar el campo, sobre todo en el corto plazo. Según un informe de la Bolsa de Comercio de Rosario (BCR), será el trigo el primero que aporte de manera significativa las preciadas divisas por un total de USD 1.400 millones entre diciembre y abril.
Finalmente, este jueves el BCRA dejó sin efecto a través de la Comunicación A 7898 el acceso a una letra dollar linked conocida como Lediv cuya demanda había crecido exponencialmente desde las elecciones generales y amenazaba con generar una “bola” similar a las Leliq.
En medio de la confirmación de nombres para ocupar los cargos dentro del ministerio de Economía, Luis “Toto” Caputo logró su objetivo de nombrar alguien de su extrema confianza para ocupar hacerse cargo del Banco Central. Javier Milei le dio vía libre para la designación y en las próximas horas se hará público.
Muertas las Lediv, fueron muchos los que quedaron huérfanos de seguir apostando a un símil dólar futuro sin riesgo. Las operaciones en este instrumento sumaron USD 5.200 millones que están en manos de productores de soja, maíz, petroleros y pymes. Ellos tienen la suerte de tener en sus carteras un dólar a $3,56 que los pueden canjear a un plazo máximo de 180 o 365 días, según la letra que suscribieron. O sea que cada devaluación que se produzca en ese período, los enriquece. Es el dólar futuro perfecto porque no hay margen de pérdidas, salvo que suceda el imposible absurdo de que el dólar oficial bajara a menos de $356.
El dólar libre bajó 20 pesos a $905 para la venta. El dólar MEP subió 21 pesos a $865 y el dólar contado con liquidación ocho pesos a $841 por unidad.
El Banco Central vendió USD 92 millones en la última rueda de noviembre y finaliza el mes con un saldo positivo de USD 392 millones. Los bonos en dólares treparon hasta 40% en noviembre. Se desinfla la bola de Leliqs: el Central renueva solo el 2,8% de vencimientos y el stock cae a menos de $8 billones (los inversores van a instrumentos más líquidos).
Los bonos del Tesoro de EEUU registraron su peor desempeño mensual desde la crisis financiera de 2008.
El triunfo electoral de Javier Milei, quien asumirá la Presidencia de la Nación el próximo 10 de diciembre, produjo un cimbronazo financiero, que vino acompañado de un impactante retroceso de de los precios de los dólares alternativos que se pactan por fuera del control de capitales oficial.
El mes de noviembre fue excepcional para la Argentina, con un cambio drástico en el ciclo político después de la victoria electoral del libertario Javier Milei sobre el actual ministro de Economía, Sergio Massa, en el balotaje del domingo 19. Y como no podía ser de otra manera, también fue un mes excepcional para los negocios financieros -atentos al devenir de la política- con amplias ganancias para acciones y bonos y una inesperada pérdida para los que decidieron refugiarse en el dólar.